撰文：@xKseilas
编译：AididiaoJP，Foresight News
数据截至 2026 年 11 月 8 日，作者查了能找到的 646 张加密卡。
646 张里，真正适合普通人申请和使用的活跃卡只有 256 张。另有 91 张虽然上线，但风险很高，比如免身份验证、通过 Telegram 机器人售卖，或发行方不透明，不建议普通用户碰。还有 85 张只宣布或仍在开发，52 张已关闭、将关或在 2025 至 2026 年暂停，48 张查无此卡或无法确认。剩余 114 张中，44 张只面向企业，42 张不算真正的加密卡，28 张在 2025 年前已关闭。
109 张有足够核查数据，按真实成本、真实返现、安全、覆盖和日常使用打分。S 级 72 分以上，只有 4 张。A 级 64 到 71.9 分，B 级 55 到 63.9 分，C 级 45 到 54.9 分，D 级 45 分以下。
一、先看结论：S 级只有四张
四张 S 级卡有共同点：要么自托管，要么费用低，要么返现能兑现，但每张都有代价。
ether.fi Cash（78.5 分）：综合最佳，也是自托管最佳。自托管，指加密资产留在用户自己控制的钱包里。它是一张 Visa 卡，由 Third National 在 Visa 许可下发行。
免费 Core 档每月前 2000 美元消费返 3%，返现以 ether.fi 自家代币 ETHFI 支付，锁定 7 天。欧元消费的 3% 只覆盖每月前 800 欧元。美元消费不收外汇加价；其他货币在基础汇率上加 0.5%，基础汇率按持卡协议为 1%，合计最高约 1.5%。
它覆盖 86 个国家和地区，比利时和爱尔兰仅虚拟卡，美国 30 州加华盛顿特区。印度、印尼、土耳其、荷兰不在名单。12 个国家的 Core 用户首张虚拟卡收 10 美元，实体卡 Core 档收 50 美元。账户 6 个月不活跃，未领取奖励可能过期。
Solid Card（78.0 分）：想要稳定币返现、不想拿公司代币，选它。免费虚拟 Visa，自托管，由 Rain 或 Wirex 按地区发行。
Core 档返 3%，每月上限 50 美元，以 USDC 支付。Prime 档年费 199 美元，或锁定 7 万 FUSE 代币 12 个月，返 4%，月上限 100 美元；Ultra 档需锁 60 万 FUSE，返 5%，月上限 200 美元。美元消费无外汇费，其他货币 1.5%。覆盖 105 个国家和美国 30 多州，但缺实体卡，信用模式仍是早期测试，且只限 Wirex 发行的卡。
Ethena Pay（77.8 分）：返现最高。Visa 卡，Third National 发行，Rain 运营。它用加密资产作抵押，给出一条 0% 年化利率的信用额度，发行方不托管抵押的加密资产。
免费 Standard 档每月前 2500 美元返 4%，之后到 4000 美元返 1%，1 美元以下消费不返。返现以 AVAX 支付。Pro 档返 4.5%，上限 8000 美元；VIP 档返 5%，上限 2 万美元，所以“最高 5%”只属于 VIP。外汇费按 Visa 费率透传，约 1%，无加价。ATM 取现收 1 美元加 0.65%。
它在 47 个国家可用，主要是拉美、加勒比、亚洲和非洲。美国、欧盟、英国、瑞士、加拿大列为即将上线。最大风险是：还款晚一天，抵押的加密资产可能被卖出，滞纳金最高 40 美元。
Jupiter Card（73.0 分）：只花已存入的钱。Visa 卡，由 Rain 或 DCS 按国家发行。
返现 2%，以 USDC 支付，每月上限 100 美元，无需质押，无年费。自然月内推荐两人，两人都通过身份验证并各消费 50 美元，下个月返现升到 4%，上限 200 美元。美元消费无费；非美元消费，Rain 卡收 1%，DCS 卡收 1.8%。实体卡 13.13 美元加运费，仍在铺开。Rain 卡是自托管，DCS 卡由 DCS 持有余额；现有文档不列国家，也不说明哪些国家用哪家发行方；DCS 卡不能使用 ATM。
二、地区首选
作者按发行方自己列出的国家名单，选每个地区得分最高的卡。若该卡漏掉大市场，就补一张覆盖这些市场的卡。
美国：ether.fi Cash，覆盖 30 州加华盛顿特区。想要比特币返现的信用卡，选 Coinbase One Card。
欧盟和英国：ether.fi Cash 覆盖英国和多数欧洲经济区，但荷兰、芬兰、爱沙尼亚未列，比利时和爱尔兰仅虚拟卡。这些国家选 Solid，它列了所有欧盟和欧洲经济区国家，外加英国。
拉美：ether.fi Cash，覆盖巴西、墨西哥、阿根廷、哥伦比亚、智利、秘鲁等。备选 Solid。
亚洲：ether.fi Cash，覆盖香港、日本、韩国、新加坡、台湾、泰国等。备选 Solid，它还列印尼、巴基斯坦、越南。
非洲：Solid，列了 10 个非洲国家，包括尼日利亚、肯尼亚、埃及、南非。备选 Ethena Pay，覆盖其中 8 个，不含尼日利亚和南非。
旅行和低费：OKX Card。在欧洲经济区和挪威，它不收外汇费，只有 0.1% 价差；美国卡不收境外交易费。
三、A 级：低费和返现都有条件
OKX Card（71.6 分）：欧洲经济区给虚拟 Mastercard，覆盖欧盟和挪威。OKX 不收外汇费，稳定币换成法币时只有 0.1% 价差。返现只适用于用 USDG 付款的消费：普通用户返 2%，每月上限 50 欧元，以 USDG 支付；4% 到 10% 需要 OKX VIP 等级，起步门槛是 10 万美元资产。
美国版 2026 年 11 月初上线，由 WebBank 发行，是虚拟担保签账卡：质押稳定币，再还款消费。纽约、马萨诸塞和美国海外领地不可用。Classic 档返 2%，每月上限 50 美元，仅限 USDG 消费且需自动还款；最高两档月返现上限 1500 美元。无外汇费、无年费。缺点是托管，且只有虚拟卡；美国未还消费会通过卖出质押稳定币来偿还。
Bleap Card（69.3 分）：适合欧洲经济区和瑞士。自托管 Mastercard 借记卡，Unlimit EU 发行。不收发行费、月费、外汇费，消费按 Mastercard 汇率。多数消费返 1% USDC，出行和外卖返 3%，每月上限 3000 欧元。拉脱维亚 2026 年 6 月 25 日给它 MiCA 牌照，覆盖加密交易所服务，不覆盖卡本身。
注意：“最高 20%”只限列明订阅且上限很小；首页还挂着 2% 餐厅促销，但已在 2026 年 5 月 31 日结束。意大利、西班牙等欧洲经济区国家可能还没开。美国居民和国民不可用。安卓评分 3.3，iOS 4.6，投诉集中在注册码和重复身份验证。
Trade Republic Card（69.0 分，奖励卡）：德国 BaFin 监管银行的借记卡。卡支付无外汇费，ATM 取现 100 欧元以上免费，低于 100 欧元收 1 欧元。卡支付返 1% Saveback，但必须有一个在跑的储蓄计划；用加密持仓支付升到 2%，每月上限 1500 欧元。每笔加密支付都是一次出售，可能应税。奖励总是替你投资。仅限欧盟。虚拟卡免费，实体卡一次性 5 或 50 欧元。
COCA Card（65.8 分）：73 国可用，不含美国，Wirex 发行。自托管，文档称零年费，低档实体卡 5 美元。不质押返 1%；3% 到 8% 需要质押 300 到 3 万枚 COCA，离开档位要等 30 天才能拿回代币。免费档每月只能领 15 美元，其余滚存，未领奖励在可领取 12 个月后过期。Trustpilot 2.9 分、30 条评价，近期投诉缺存款、支持慢。它承诺“直接货币对”零外汇费，但没说哪些货币对。
MEXC Card（65.3 分）：虚拟 Visa。免手续费上线促销已在 2026 年 9 月 30 日结束，Global 卡现在每笔收 1%。返现以 USDT 支付，三天内到账。Standard 返 4%，月上限 50 USDT；Premier 返 6%，上限 150；Elite 返 10%，上限 800。Standard 档消费 1000 美元返 40 美元，减 10 美元手续费，净约 3%。4% 需激活“VVIP Standard”，等级来自 MEXC 的 M-Score；消费到 1250 美元触顶，1% 手续费继续收。MEXC 称自己发卡，未公布合作银行。
Coinbase One Card（65.0 分，奖励卡）：美国 Amex 信用卡，First Electronic Bank 发行，仅限美国。无年费、无境外交易费，但需要付费 Coinbase One 会员。返 2% 比特币；在 Coinbase 持有 1 万、5 万、20 万美元，分别升到 2.5%、3%、4%。更高费率只适用每月前 1 万美元消费。Coinbase One Basic 年付标价 49.99 美元；消费年化利率 19.74% 到 29.74%。
MetaMask Card（64.3 分）：Monavate 发行的自托管 Mastercard。符合条件的消费返 1% mUSD，即 MetaMask 的美元稳定币。免费虚拟卡无年费；本币稳定币无费；商户在境外收 1%；稳定币既非本币也非商户币收 0.5%；wETH 等其他加密资产收 0.875%。目前美国新注册暂停，Metal 订单自 2026 年 6 月 2 日暂停；英国 2026 年 9 月 28 日前发的卡在 12 月 29 日停用。美国暂停在评分中扣了覆盖分。
四、B 级：能用，但别只看返现
B 级多数卡能用，但会在返现、覆盖、宕机或托管上丢分。
Gemini Credit Card（63.0，奖励卡）：美国 WebBank Mastercard，无年费无外汇费；1% 基础，加油、充电、公交每月前 300 美元返 4%，以比特币等支付；类别优惠是限时。Trustpilot 有按时还款却被停卡或降额投诉。
Venmo Credit Card（62.8，奖励卡）：Synchrony Visa，无年费无外汇费；新账户 1% 基础，餐饮娱乐 3%；返现可自动买加密，无交易费，但价格含价差。
Bitpanda Card（62.5）：欧元区 Visa 借记；只有用加密支付才返 1%，返同币种；Visa 外汇加价适用。
Elios（62.3）：自托管 Visa 借记；宣传前 1000 美元返 3%，之后 1%，以 USDC 支付，促销可变；没有公开页面写明发行方。
Lava（62.0）：Third National 担保卡，用存在 Lava 的美元余额抵押；无年费无外汇费；合作商户比特币返现“最高 5%”，无公布基础率。
Hyperbeat Pay（61.9）：返 0.2% WHYPE，大余额和大消费最高 1%；约 49 国、美国 35 州。
Tangem Pay（61.3）：免费 Basic 档返 1% USDC，月上限 100 美元，仅限 30 美元以上消费，欧洲经济区商户店内不可；非美元 1.5%。
Bitget Wallet Card（60.9，从 A 降）：50 多国，不含美国；返 2%，新用户 3%，以 BTC、代币化黄金或股票、USDC 支付，但每月按国家只覆盖 200 到 600 美元消费，因此降级；卡余额在卡项目方，未公布发行方。
Deblock（60.6）：免费 Standard 档无返现；2026 年 10 月 13 日费率表显示，非欧元支付工作日收 0.5%、周末 1%；30 天内卡支付超过 1000 欧元后统一收 1%。
Wirex One（60.1）：免费计划返 0.5% 美元，最高 8% 需 5 万美元组合且 10% 在 WPAY 代币；73 国不含美国；2026 年 6 到 9 月独立公开测试显示外汇接近中间价；2026 年 9 月 30 日、10 月 10 日、11 月 2 日记录重大卡宕机，按宕机规则压到 B。
XPlace（58.5）：Third National 自托管 Visa；只有 Credit 模式返现，即用加密借款消费，按档返 0.5% 到 2% USDC，月上限 10 到 250 美元。
Revolut（57.7，银行卡）：花加密余额；英国 Standard 每月 1000 英镑免费兑换，之后 1%；英国个人计划无加密返现；2026 年 10 月 20 日 Google Cloud 宕机，英国和欧洲卡支付、ATM、登录中断数小时。
Fuse（57.3）：Lead Bank 虚拟预付 Visa，无费、无 ATM、无返现；美国除纽约和阿拉斯加，外加 17 个拉美和非洲国家。
Bitrefill Card（56.8）：欧盟 Wallester 卡，无费；存款返 1% 加消费返 1%，只给 Bitrefill 店铺信用。
Exa（56.8）：免费虚拟 Visa，无返现；美国以外收 1.5% 外汇加 1% 跨境费。
Avalanche Card（56.5）：无卡费，外币收 1%，未列奖励。
MiniPay（56.5）：Gnosis Pay 平台上的免费自托管虚拟 Visa，合作应用继续；按国家最高返 5%，每月上限 100 USDT 或 USDC。
Nexo（56.5）：只有 Credit 模式且加密资产超 5000 美元才返现，以 NEXO 或 BTC 支付；仅欧洲居民。
Phemex（56.1）：欧洲经济区免费虚拟 Mastercard，托管，返 0.25% USDT；转换价差未公布。
Plasma One（56.1）：Lite 档每月前 500 美元返 2%，之后 0.1%，以 XPL 支付；Lite 外汇 1%，加 Visa 约 1%。
Avici（56.0）：担保 Visa 信用卡，无返现；2026 年 8 月底 Rain 在 Solana 上的合约漏洞波及 1685 名 Avici 用户，约 50.0859 万美元；Avici 称 8 月底已全额退款，Rain 承担成本。
Krak by Kraken（55.6）：美国平均余额低于 1000 美元返现 0%，外汇按 Visa 费率加 1%；英国和欧洲经济区平均余额 200 英镑或 200 欧元起返 0.5%，无外汇费；2026 年 10 月 7 日和 13 日报告宕机。
KAST（55.5）：Standard 免费，每月 2000 美元以内返 1.5%；外汇未公布，2026 年 9 月 18 日独立公开测试约高于中间价 2.2%；积分 11 月 30 日停止，转为不可交易的 Pioneer Units；Trustpilot 2.8 分、280 条评价，近期投诉资金冻结和验证卡住。
五、C/D 级和避坑名单
C 级里，有几张卡是免费档没返现，或者返现限制太多。Cryptocom Visa（50.5，从 B 降）免费 Basic 卡无返现，2026 年 10 月 1 日起欧盟和英国以外消费收 2% 外汇费。RedotPay（49.1）只有付费 Pro 档才返现，且只限 Apple Pay 和 Google Pay。
还有几张卡的问题出在条款或数据对不上。Tria（49.7，从 B 降）Lite 档 1.5% 的条款和帮助中心说法不一致；2026 年 8 月 Rain 合约漏洞从 636 个 Tria 余额拿走约 43.2 万美元，Tria 承诺全额退款，第三方追踪称用户拿回本金加 10%，但作者没能打开 Tria 声明确认。PayitFast（48.0，从 B 降）网站说 1% 外汇，但 2026 年 10 月 29 日卡条款写 2.2% 加 2.2% 跨境费，作者按条款评分。
费用结构复杂的卡也拉低了分数。Bybit（48.8，从 D 升）在澳大利亚、巴西、墨西哥，所有加密充值消费收 0.9% 转换费，稳定币也收，阿根廷 0.5%；返 2%，每月消费 500 美元后上限 50 美元，净约 1.1%。Tuyo（47.0，从 B 降）外币最高返 2%，积分无公布汇率，无发行方和国家名单。
其余 38 张 C 卡和 31 张 D 卡在博客表里，多数输在免费档无返现或覆盖太窄。
现在该避开的卡：
Payy：2026 年 9 月 24 日约 190 万美元 USDC 从以太坊桥被抽走。存、取、转账和卡支付暂停。DiarioBitcoin 10 月 13 日报道，Payy 开启 30 天索赔，符合条件的以 USDC 支付，索赔期结束钱包关闭。截至 11 月 8 日，作者没看到重启通知。
VaultLeap：正在关闭。11 月 30 日末停止存款，12 月 1 日卡、付款和 App 关闭。
Zeal：要求用户在 12 月 1 日前转走资产，App 关闭日期未定。
1inch Card：正在清盘。要求 12 月 18 日前取款，且不能保证卡工作到那时。
Gnosis Pay：消费者卡和网页 App 12 月 20 日停止。11 月 6 日称旧卡系统有人未授权访问客户信息，资金未受影响。卡停之前，所有在线支付需 3DS 额外确认。资金留在用户 Safe 钱包。
SafePal Card：账户和卡合作方 Fiat24 称“因维护”暂不接受新客户申请（11 月 8 日查）。TechFlow 7 月 30 日报道，Fiat24 从 7 月 14 日暂停加密存款。SafePal 自己页面没有通知。
Holyheld 现在是邀请制；GMGN Card 的费用和发行方无法确认。单凭无法确认，不放进避坑名单。
六、2025 至 2026 年的关闭潮
2025 年 5 月 26 日，Bitso Card 停用。
2026 年 6 月 30 日，没有 MiCA 牌照的 SpectroCoin 停止为欧盟客户开户、存款和兑换。法国 AMF 撤销 Vancelian 的 PSAN 注册。
2026 年 7 月 22 日，SecondFi 称约 1610 万 ADA 从 374 个钱包被盗后清盘，盗窃在 6 月底披露。
2026 年 7 月 28 到 30 日，发卡方 Kulipa 停止运营，它发过 12 万多张卡，Solflare 和 Ready 的卡受牵连。
2026 年 8 月 8 日，Nium 收购 Cypher 后，所有 Cypher 卡取消，Moonwell 卡也取消。
2026 年 9 月 30 日和 10 月 29 日，Wirex 先关欧洲经济区旧托管 App，再关多数其他市场。
2026 年 10 月 31 日，原 EMURGO 和 Wirex Cardano 卡结束。
PlasBit 网站 11 月 8 日打不开，作者没找到关闭通知。
七、646 张卡背后的三个模式
第一，发卡方高度集中。Visa 在 2026 财年四季度电话会（10 月 27 日）称，它有 225 多个稳定币关联卡项目，50 多国约 500 万张卡。作者数据库里，Rain 和 Third National 常一起出现，背后有 67 张卡，其中 50 张活跃；Bridge 和 Lead Bank 背后 32 张，Wirex 17 张，Baanx 和 Monavate 15 张，Fiat24 被提到 11 张。这还是下限，因为很多发行方不披露。
第二，共享服务商出事，多张卡同时倒。2026 年 8 月 28 日，Rain 在 Solana 上的合约漏洞同日波及 Avici、Tria 和至少另一个项目，Blockaid 估计合计约 110 万美元。
第三，高风险卡里，免身份验证卡是重灾区。91 张高风险卡中，57 张是免 KYC 卡，通过 Telegram 机器人或广告卡平台出售。有用户报告提现卡了 6 个月，还有警告网站称某 Telegram 卡机器人向用户索要助记词。
宣传里的高返现，大多附带条件。ether.fi 用自家代币支付；OKX 在欧洲经济区给 10% 需要 VIP 4，即 500 万美元资产或匹配的 30 天交易量；Wirex One 的 8% 需要 5 万美元且 10% 在 WPAY；Coinbase 的 4% 需要在 Coinbase 有 20 万美元，且每月前 1 万美元消费之后降到 2%。
作者还找到 28 张奖励卡，即刷法币、返加密资产或替你投资的银行卡。20 张活跃，两张进了 A 级。
八、选卡看四件事
这张榜单里，成本权重最高，因为费用每笔都收。返现规则变得快：Bybit 在 2026 年 10 月 5 日停止对法币充值消费返现，KAST 在 11 月 30 日停止给积分。
选卡时，别只看宣传利率。先看真实成本，再看返现能不能兑现，然后看发行方和托管安全，最后看覆盖和日常使用。高返现如果以自家代币支付、需要锁仓、需要高资产等级，或者发行方不透明，就要打折看。
